Ledende økonomiske indikatorer innen fundamental analyse

Det følgende er en liste av økonomiske indikatorer brukt i USA. Selvfølgelig er det mange flere, såvel som de som blir brukt av andre ledende økonomier (slik som Tyskland, Storbritatnnia, Japan, etc.). Generelt kan man si at det er ikke bare den nummeriske verdien til en indikator som er av betydning, men også markedets forventninger og prediksjoner av fremtidsutsiktene, og innvikrningen av relasjoner mellom forventinger og faktiske tall i markedet.

Slike makroindikatorer følges av den største andelen av tradere over hele verden. “Kvaliteten” av de publiserte data kan avvike over tid. Verdien til indikatorene vurderes mer nøye hvis det presenteres ny informasjon, eller hvis de kan være med på å bygge en konklusjon som ikke kunne bli gitt uten disse rapporter eller data. Videre er det slik at en indikator er av høy verdi bare hvis den kan brukes til å bedre kunne predikere fremtidige trender.

Mer at i USA er de fleste indikatorer publisert på bestemte ukedager, heller enn på bestemte månedtlige dager (eksempelvis den andre onsdagen i hver måned, som i motsetning til den 14. hver måned, etc.). Hver indikator blir markert som Høy (H), Medium (M) eller Lav (L), i henhold til viktigheten som den vanligvis er tilskrevet.

CCI Consumer Conficence Index

The Conference Board (konferansebordet, USA); sist tirsdag, 10:00 (GMT - 8:00), dekker de nåværende månedens data.

CCI baseres på spørreundersøkelser på 5,000 husholdninger i USA, og blir ansett som en av de mest nøyaktige indikatorene på tiltro til forbrukerene. Ideen bak forbrukertiltro er at når en økonomi gir flere jobber, så vil lønningene øke, og rentene synke, det styrker vår tiltro og kjøpekraft. Respondentene svarer på spørsmål om deres inntekt, markedsforhold slik de ser deg, og sjansene for å øke deres inntekter. Tiltroen vurderes nøye av Federal Reserve (USA) når de skal vurdere nivået på renten. Den er ansett som å være en viktig beveger i markedet ettersom to tredeler av amerikansk økonomi består av privat konsum.

CPI - Cunsumer Price Index; Core-CPI

Bureau of Labur and Statistics (byrå for arbeid og statistikk, USA); rundt den 20. hver måned, 8:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Denne CPI er annerkjent som den mest brukte måling på inflasjon i USA og regnes som en indikator til effektiviteten til myndighetenes politikk. CPI'en er en kurv av konsumentvarer (og tjenester) som blir sporet fra måned fra måned (eksklusive skatt). CPI'en er en av de mest følgte økonomiske indikatorene og er kjent for å være en veldig stor beveger i markedet. En stigende CPI indikerer inflasjon. Core-CPI (CPI, ekslusive mat og energi, og kostbare enheter som påvirkes av sessongmessige fluktasjoner) gir et mer korrekt måling av det generelle prisene.

Employment Report (Lønningsrapporter)

Department of Labor (arbeidsdepartementet, USA); den første fredagen i hver måned, 8:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Denne samlingen av data er samlet i en spørreundersøkelse med 375.000 bedrifter og 60.000 husholdninger. Rapporten omtaler: antallet nye arbeidsplasser som har blitt opprettet eller nedlagt i økonomien, gjennomsnittlige lønninger per time og den gjennomsnittlige lengden på arbeidsuken. Rapporten blir sett på som en av de viktigste økonomiske publiseringene, både på grunn av det faktum at den avslører ny infromasjon og på grunn av det faktum at den, sammen med NFP, gir et godt bilde av den totale økonomien i statene. Rapporten ekstraherer også data for sektorer (eksempelvis produksjon, tjenester, bygg, gruvedrift, det offentlige, etc.)

Employment report (ansettelses-status rapport)

Bureau of Labor and Statistics (byrået for arbeid og statistikk, USA); den første fredagen i hver måned, 8:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Employment Situation Report er en månedtlige indikator som består av to hoveddeler. Den ene delen består av arbeidsledighet og nye jobber, og denne rapporten avslører forhold rundt arbeidsledighetsraten og endringer i arbeidsledighetsraten. Den andre delen av rapporten indikerer ting som gjennomsnittlig ukentlige timer med arbeid og gjennomsnittlige timesbetaling. Disse data er viktig for å bestemme tettheten i arbeidsmarkedet, som er en viktig avgjørelsesfaktor for inflasjon. Bureau of Labor har spørreundersøkelser over 250 regioner over hele USA og dekker nesten hver store industri. Denne indikatoren er unektelig en av de mest betraktede indikatorene og vil nesten alltid bevege markeder. Investorer verdsetter det faktum at informasjonen i Employment report er veldig presis da den er mindre enn en uke gammel. Denne rapporten gir en av de beste øyeblikksbildene av økonomiens helse.

FOMC møtet (Federal Open Markets Committee): Annonseringer av kursen

Møtet til representantene for de føderale bankene i USA blir holdt 8 ganger i året. Bestemmelser om styringsrenten blir publisert for hvert møte (omtrent 14:15 GMT - 8:00). FED (Federal Reserves of USA) er ansvarlig for å administrere USA sin pengepolitikk, kontrollere bankene, yte service til offentlige organisasjoner og borgere, og å opprettholde landets finansielle stabilitet

Det er 12 FED regioner i USA (hver og en består av flere stater) representert i FED kommiteen ved regionale kommisjonærer.

Kursen på en valuta er i praksis prisen på penger. Jo høyere kurs på en valuta, desto mer mennesker vil ha en tendens til å ha akkurat den valutaen, for å kjøpe den og på den måten styrke verdien til den valutaen. Dette er en veldig viktig indikator som påvirker kursen til inflasjon og er en veldig sterk bevegelseskraft i markedet.

FOMC er en veldig viktig kunngjøring, imidlertid - innholdet i rådslagningen i møtet, som blir publisert 2 uker etter kunngjøringen av kursen, er nesten like viktig for merkeder.

Brutto innenlandsk nasjonalprodukt, GDP - Gross Domestic Product

BEA (Bureau of Economic Analysis); siste dag i kvartalet, 8:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

GDP er en bruttomåling av markedsaktivitet. Den representerer den økonomiske verdien av alle gods og tjenester produsert av en økonomi over en spesifk periode. Dette innebærer konsum, myndighetenes kjøp, investeringer, og handelsbalanse. GDP er kanskje den størete indikatoren som kan si noe om økonomisk helse til et land. Den er vanligvis målt på en årlig basis, men kvartalvise statistikker utgies også.

Commerce Department (USA) gir ut en “avansert rapport” den siste dagen i hvert kvartal. Innen en måned følges det opp med en “innledende rapport” og deretter blir den “endelige rapporten” lansert en måned etter det igjen. De mest nylige GDP tallene har en relativ høy viktighet i markedene. GDP indikerer hastigheten for et lands økonomiske vekst (eller nedgang).

ISM (Institute for Supply Management) Produksjonsindeks

Institute for Supply Management (institutt for lager beholdningskontroll, USA); den første virkedagen i måneden, 10:00 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Produksjonsrapporten fra ISM om forretninger er basert på data som er kompilert fra månedtlige tilbakemeldinger fra spørsmål stillt av administrative ledere i mer enn 400 indistruelle bedrifter. Den reflekterer et blandet gjennomsnitt av 5 økonomiske hovedområder (nye kundeordrer 30%, produksjon 25%, ansettelser 20%, ordrer på forsyninger 15%, lagerbeholdning 10%). Hvilke som helst data over 50 poeng viser en øknin av økonomisk aktivitet, og data under 50 poeng viser en tilbakegang.

MCSI - Michigan Cunsumer Sentiment Index

Universitetet i Michigan; første av hver måned, dekker forrige månedes data.

En spørreundersøkelse av forbrukeres sinnelag utført av Universitetet i Michigan. Indeksen blir mer og mer anvendbar for investorer. Den gir et øyeblikksbilde om forbrukere føler for å bruke penger.

NFP - Endinger i ikke-landbruksmessige lønninger

Department of Labor (arbeidsdepartementet, USA); den første fredagen hver måned, 8:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Dataene har som intensjon å representere endringer i det totale antallet av betalte arbeidere i USA i en hvilken som helst sektor, ekskludert de følgende:

• ordinære arbeidstakere ansatt av myndighetene;
• private ansatte i husholdningsindustrien;
• ansatte i organisasjoner som ikke arbeider for profitt og som gir assistanse til individer;
• ansatte i landbruket

De totale ikke-landbruksmessige lønninger står for omtrent 80% av arbeiderenes totale bruttonasjonalprodukt i USA. Rapporten blir brukt for å gi assistanse til politiske myndigheter og økonomier i å ta beslutninger om den gjeldende tilstanden til økonomien og å predikere fremtidige nivåer av økonomisk aktivitet. Det er en veldig vesentlig bevegelsekraft i markedet, først og fremst på grunn av høye fluktasjoner i de fremtidige utsiktene.

PMI - Purchasing Managers Index

Institute for Supply Management (institutt for lager beholdningskontroll, USA); den første virkedagen i hver måned, 10:00 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

PMI er en kompositt indeks som baserer seg på fem større indikatorer, inkludert: nye ordrer; lagerbeholdning-nivåer; produksjon; leverandørers forsyninger og det ansettelsmessige miljøet. Hver indikator har en egen vektlegging og dataene er justert for sessongmessige faktorer. Foreningen Purchasing Managers foretar undersøkelser for over 300 ledere med kjøpsansvar på nasjonalt nivå og representerer over 20 industrier. En PMI indeks over 50 indikerer at produksjonen er i ekspansasjon, mens alt under 50 betyr at produksjon minskes. PMI rapporten er en ekstremt viktig indikator for finansielle markeder ettersom det er den beste indikatoren for fabrikkproduksjon. Indeksen er populær i bruk for å oppdage inflasjonsmessig press såvel som en indikasjon på produksjonsaktivitet. PMI er ikke så sterk som CPI i det å oppdage inflasjon, men fordi dataene blir gitt ut en dag etter måneden er den veldig presis. Skulle PMI rapportere en uventet endring vil den vanligvis følges av en rask reaksjon i markedet. Et nøkkelområde til raporten er vekst i nye ordrer, som predikerer produksjonsaktivitet i fremtidige måneder.

Detaljsalg data; Detalsjalg minus bilindustrien

Bureau of Census (statistisk byrå, USA); rundt den 12. i hver måned, 08:30 (GMT - 8:00), dekker forrige månedes data.

Detaljsalg er en vesentlig faktor i USAs økonomi. Denne indikatoren sporer varer solgt av bedrifter innen detaljsalghandel og måler den totale kjøpekraften for forbrukere på detaljsalg (ikke inkludert servicekostnader). Omsetning fra detalsjalg er en vesentlig del (to tredeler) av USAs økonomi. Census Bureau undersøker hundrevis av firmaer og bedrifter i variable størrelser som tilbyr en eller annen form for detaljhandel. Hver måned gies det ut data som viser den prosentvise endringer fra foregående måneds data. Et negativt tall indikerer at salgene har minsket fra forrige månedes salg. Denne indikatoren er en veldig stor bevegelseskraft i markedet fordi den blir brukt som et mål av forbrukeraktivitet og gir økt tro dersom høyere salgstall indikerer en økt økonomisk aktivitet. Dataene er veldig presise fordi data fra detaljhandel blir utgitt 2 uker innen foregående måned.

Tankan spørreundersøkelse

BoJ (Bank of Japan); fire ganger i året i april, juli, oktober og midten av desember: 22:50 GMT.

En økonomisk spørreundersøkelse av Japanske bedrifter som blir gitt av sentralbanken i Japan, som den så bruker for å formulere en finansiell politikk. Spørreundersøkelsen dekker tusenvis av Japanske bedirfter med en spesifisert minimum av kapital, selv om firmaer som har det vanskelig finansiellt også kan være inkludert. Bedriftene blir spurt om nåværende trender og forretningsmessige forhold og deres respektive industrier, såvel som deres forventede forretningsmessige aktiviteter for det neste kvartalet og påfølgende år. Den er sett på som en betydelig bevegelseskraft i markedet for JPY valutapar.

TIC (Treasury International Capital) Data om transaksjoner i langsiktige verdipapirer

Department of the Treasury (USA, finansdepartementet); rundt den 12. arbeidsdagen hver måned, 09:00 (GMT - 8:00), dekker måneden før forrige data.

TIC data gir informasjon om den viktigste måten USA finansierer sin pågående økonomiske underskudd: salg av langsiktige verdipapir til utlendinger, eller eksportere gjeld. Det er viktig å huske på at det er andre måter å finansiere underskudd: lån fra utenladske banker eller å tiltrekke seg netto FDI innstrømming. Men siden FDI strømmer har vært negative og banke sine har en tendens til å være små må det meste av finansieringen av USA komme fra langsiktige valutapapir fra utlendinger. TIC data er en god måling på hvor mye tiltro et land har i det internasjonale investeringssamfunnet. Den er ansett som en betydelig markedsbeveger.

Handelsbalanse

Department of Commerce (USA, handelsdepartementet); den andre uken hver måned, 08:30 (GMT - 8:00), dekker måneden før forrige data.

Et lands handelsbalanse er den største komponenten i et lands lønningsbalanse. Handelsbalansen måler differansen mellom verdien på gods og tjenester som en nasjon eksporterer, og det de importerer. Et land har en nedgang i handel dersom den importerer mer enn det eksporterer. Det motsatte scenarioet er en oppgang i handelen. Den er kjent som å ha en veldig stor innflytelse på bevegelser i markedet.